Kort översikt över det finansiella regelverket i Storbritannien

Det finansiella regulatoriska landskapet i Storbritannien kännetecknas av ett antal statliga myndigheter och organisationer som övervakar de olika sektorerna inom finansbranschen. Den huvudsakliga tillsynsmyndigheten i Storbritannien är Financial Conduct Authority (FCA), som ansvarar för regleringen av den finansiella tjänstesektorn. Dessutom är Prudential Regulation Authority (PRA) ansvarig för tillsyn och reglering av banker, hypoteksföreningar och andra finansiella företag som utgör en betydande risk för stabiliteten i det brittiska finansiella systemet.

Andra byråer som spelar en roll i det finansiella regulatoriska landskapet i Storbritannien inkluderar Bank of England, som är ansvarig för stabiliteten i det finansiella systemet och fastställandet av penningpolitiken, och Financial Ombudsman Service, som löser tvister mellan finansiella företag och konsumenter. Det finns också olika självreglerande organisationer (SRO) i Storbritannien, såsom Investment Association och London Stock Exchange, som ansvarar för att reglera sina respektive branscher.

Sammantaget syftar det finansiella regulatoriska landskapet i Storbritannien till att säkerställa stabiliteten och integriteten i det finansiella systemet, skydda konsumenter och investerare och främja utvecklingen av finansbranschen.

Rollen och mandatet för Financial Conduct Authority (FCA)

Financial Conduct Authority (FCA) är det finansiella tillsynsorganet i Storbritannien. Det ansvarar för att reglera den finansiella tjänstesektorn i Storbritannien, inklusive banker, försäkringsbolag, värdepappersföretag och andra finansiella mellanhänder.

FCA’s mandat omfattar följande:

1. Se till att finansiella företag och individer som verkar i Storbritannien följer reglerna och förordningarna som är utformade för att skydda konsumenter och främja marknadens integritet.
2. Reglera finansiella produkter och tjänster för att säkerställa att de säljs rättvist och att konsumenterna ges tydlig och korrekt information om riskerna och fördelarna med dessa produkter och tjänster.
3. Övervaka och upprätthålla efterlevnaden av de regler och föreskrifter som FCA fastställer, inklusive genom användning av befogenheter som utredningar, böter och återkallelse eller upphävande av licenser.
4. Främja konkurrensen inom den finansiella tjänstesektorn till förmån för konsumenterna.
5. Ge vägledning och stöd till finansiella företag för att hjälpa dem att förstå och följa de regler och förordningar som gäller.

Sammantaget spelar FCA en avgörande roll för att säkerställa stabiliteten och integriteten för det finansiella systemet i Storbritannien, skydda konsumenter och investerare samt främja rättvisa och transparenta finansmarknader.

När bildades FCA och vad föranledde dess tillkomst?

The Financial Conduct Authority (FCA) inrättades 2013 genom Financial Services Act 2012, som slog samman Financial Services Authority (FSA) med flera andra tillsynsorgan. FSA hade etablerats 1997 som det huvudsakliga tillsynsorganet för finanssektorn i Storbritannien, men man ansåg att myndigheten var för stor och hade ett för brett mandat, vilket hindrade dess förmåga att effektivt reglera sektorn.

Skapandet av FCA var en del av en bredare reform av det finansiella regelverket i Storbritannien som skedde i kölvattnet av finanskrisen 2007-2008. Målet med reformen var att skapa en mer fokuserad och effektiv regleringsstruktur som bättre kunde skydda konsumenterna och främja marknadens integritet. FCA fick ett specifikt mandat att reglera uppförandet av finansiella företag och individer, medan Prudential Regulation Authority (PRA) fick ansvara för tillsynen av företag som utgör en betydande risk för stabiliteten i det brittiska finansiella systemet.

Hur har byrån utvecklats över tid?

Since its establishment in 2013, the Financial Conduct Authority (FCA) has undergone significant changes and evolution in response to developments in the financial industry and regulatory landscape. Some key milestones in the agency’s history include:

Sedan starten 2013 har Financial Conduct Authority (FCA) genomgått betydande förändringar och utveckling som svar på utvecklingen inom finansbranschen och regelverket. Några viktiga milstolpar i byråns historia består av:

• Under 2014 introducerade FCA en ny metod för att reglera finansiella företag, som fokuserade på konsumenternas resultat och de risker som företag utgör för det finansiella systemet.
• Under 2016 lanserade FCA ”Senior Managers and Certification Regime”, som införde nya regler för ansvarsskyldighet för ledande befattningshavare i finansiella företag.
• Under 2018 publicerade FCA en ny uppdragsbeskrivning, “Mission”, som anger dess vision för framtiden och dess prioriteringar för de kommande åren.
• Under 2019 publicerade FCA en ny affärsplan, “Business Plan”, som beskriver dess strategiska prioriteringar för det kommande året.
• År 2020 publicerade FCA en ny framåtblicksrapport, ”Forward Look”, som beskriver dess strategiska prioriteringar för de kommande tre åren.

Sammantaget återspeglar utvecklingen av FCA den föränderliga karaktären hos finansbranschen och det reglerande landskapet i Storbritannien och den bredare EU-regionen. Byrån har kontinuerligt anpassat sig och utvecklats för att säkerställa att den effektivt kan reglera den finansiella tjänstesektorn och skydda konsumenter och investerare.

Vilka typer av finansiella företag och verksamheter reglerar FCA?

Financial Conduct Authority (FCA) reglerar ett brett utbud av finansiella företag och verksamheter inom finanssektorn i Storbritannien. Några exempel på de typer av företag och verksamheter som FCA reglerar inkluderar:

• Banker, hypoteksföreningar och andra inlåningsföretag: FCA reglerar företag som tar emot medel från allmänheten, såsom banker och hypoteksföreningar.
• Försäkringsbolag: FCA reglerar företag som tillhandahåller försäkringsprodukter och tjänster, inklusive livförsäkring, allmän försäkring och återförsäkring.
• Värdepappersföretag: Detta inkluderar företag som tillhandahåller ett brett utbud av finansiella tjänster relaterade till värdepappersmarknader, såsom mäkleri, kapitalförvaltning och investeringsrådgivning.
• Börser och andra organiserade handelsplattformar: Konkurrensverket reglerar verksamheten på börser och andra plattformar som underlättar köp och försäljning av värdepapper.
• Centrala förvaringsinstitut: Dessa är organisationer som för elektroniska register över värdepapperstransaktioner och håller värdepapper i förvar för investerare.
• Alternativa investeringsfonder (AIF): FCA reglerar verksamheten för AIF:er, som är investeringsinstrument som erbjuder alternativa investeringsstrategier som hedgefonder, private equity och fastighetsinvesteringsfonder (REIT).
• Finansiella rådgivare och investeringskonsulter: FCA reglerar företag och individer som ger råd till investerare om finansiella produkter och tjänster.

Sammantaget har FCA:s regleringsmandat fokus på att säkerställa stabiliteten och integriteten på finansmarknaderna, skydda konsumenter och investerare och främja rättvisa och transparenta finansmarknader.

Vilka befogenheter har myndigheten att upprätthålla sina föreskrifter?

Financial Conduct Authority (FCA) har en rad befogenheter till sitt förfogande för att upprätthålla sina regler och säkerställa efterlevnad av dess regler och krav. Några exempel på de befogenheter som FCA har att upprätthålla sina föreskrifter är:

• Inspektioner och utredningar: FCA  har befogenhet att genomföra inspektioner på plats av finansiella företag och individer under dess tillsyn för att säkerställa efterlevnaden av dess regler och föreskrifter. Den kan också inleda utredningar om potentiella överträdelser av dess regler eller försummelser från företag eller individer.
• Administrativa sanktioner: Om ett företag eller en individ befinns bryta mot FCA:s regler kan myndigheten utdöma administrativa sanktioner såsom böter, varningar eller tillrättavisningar. I allvarliga fall kan FCA även återkalla eller dra in licenser eller auktorisationer.
• Remiss till andra myndigheter: Om ett brott mot FCAs regler eller andra förseelser är av brottslig karaktär kan myndigheten hänskjuta ärendet till brottsbekämpande myndigheter för utredning och åtal.
• Offentliggörande: FCA kan göra offentliga avslöjande om företag eller individer som bryter mot dess regler eller har ägnat sig åt tjänstefel. Detta kan inkludera att publicera pressmeddelanden eller publicera information på sin webbplats.

Sammantaget ger dessa befogenheter FCA förmågan att effektivt genomdriva sina regler och föreskrifter och hålla företag och individer ansvariga för bristande efterlevnad.

Hur arbetar FCA med andra tillsynsmyndigheter och internationella organisationer?

Financial Conduct Authority (FCA) har ett nära samarbete med ett antal andra tillsynsmyndigheter och internationella organisationer för att kunna utföra sitt uppdrag och fullgöra sitt tillsynsansvar. Några exempel på hur FCA arbetar med andra tillsynsmyndigheter och internationella organisationer är:

• European Securities and Markets Authority (ESMA): Som medlem i EU är Storbritannien föremål för det regelverk som fastställts av ESMA, EU:s finansiella tillsynsmyndighet. FCA har ett nära samarbete med ESMA i en rad frågor som rör tillsyn och reglering av den finansiella tjänstesektorn.
• Andra nationella tillsynsmyndigheter: FCA samarbetar med tillsynsmyndigheter i andra länder på ett flertal sätt, bland annat genom utbyte av information och underrättelser, och genom att samarbeta kring tillsynen av gränsöverskridande företag. FCA har också undertecknat samförståndsavtal (MOU) med ett antal tillsynsmyndigheter i andra länder för att underlätta samarbete och informationsutbyte.
• Internationella organisationer: FCA är medlem i International Organization of Securities Commissions (IOSCO), en global organisation av värdepapperstillsynsmyndigheter. Det har också ett nära samarbete med andra internationella organisationer som Financial Stability Oversight Council (FSOC) och International Association of Insurance Supervisors (IAIS).